Este ano tem sido nada menos que notável para o dólar americano. Ele está a caminho de alcançar seu melhor desempenho desde 2015, impulsionado por uma economia americana forte, um Federal Reserve cauteloso e a empolgação do mercado gerada pelas ousadas ameaças tarifárias do presidente eleito Donald Trump.

Atualmente, o Bloomberg Dollar Spot Index, que avalia o valor da moeda em relação a outras moedas globais, já aumentou mais de 7% este ano. A dominância do dólar é palpável enquanto outras moedas lutam para acompanhar.

No início deste mês, o dólar até atingiu um pico de dois anos depois que o Federal Reserve fez pequenas reduções nas taxas, indicando claramente que não estavam com pressa para reduzir as taxas ainda mais.

Outras Moedas Sofrendo

O sucesso do dólar vem a um custo significativo para seus concorrentes. O iene, a coroa norueguesa e o dólar neozelandês despencaram mais de 10% em relação ao dólar este ano. O euro não se saiu muito melhor, perdendo cerca de 5,5% de seu valor, atualmente flutuando em torno de $1,04.

Analistas esperam que o euro atinja paridade com o dólar no próximo ano. O mercado global de câmbio parece estar em desordem, com traders especulativos apoiando agressivamente o dólar.

Este ano, traders não comerciais acumularam $28,2 bilhões em contratos de alta vinculados ao dólar, marcando o maior total desde maio. Segundo o Goldman Sachs, os mercados ainda parecem subestimar as tarifas protecionistas de Trump.

"A força do dólar está alinhada com os dados que chegam", observaram os analistas, acrescentando que a economia dos EUA pode continuar superando expectativas, apesar dos problemas comerciais globais.

O índice do dólar está prestes a fechar o ano com um aumento de 6%. Para perspectiva, é como ver LeBron James marcar 50 pontos contra um time de alunos do ensino fundamental. Em relação ao iene, o dólar está quase 12% mais alto este ano. Apesar de uma leve queda, o euro continua preso em seu nível mais baixo em dois anos.

O banco central do Japão também não está ajudando a situação. O Banco do Japão (BoJ) manteve as taxas inalteradas, com o governador Kazuo Ueda afirmando que quer "esperar por clareza" nas políticas de Trump. É uma abordagem hesitante, mas podemos culpá-los?

Fed, Rendimentos do Tesouro e Influência de Trump

O Federal Reserve está jogando um jogo cauteloso. O presidente do Fed, Jerome Powell, afirmou no início deste mês que as reduções nas taxas seriam graduais. Os traders agora estão apostando em um número reduzido de cortes em 2025—apenas 37 pontos base são esperados, com o primeiro corte completo projetado para junho.

Enquanto isso, o aumento dos rendimentos do Tesouro está aumentando o apelo do dólar. O rendimento de 10 anos subiu recentemente para 4,641%, o maior desde maio, enquanto o rendimento de dois anos permanece estável em 4,32%. O aumento dos rendimentos atrai demanda por ativos dos EUA, o que mantém o dólar forte.

E não podemos esquecer de Trump. Independentemente da sua posição, seus planos para tarifas e cortes de impostos estão causando ondas na economia global. Economistas consideram suas políticas tanto pró-crescimento quanto inflacionárias, beneficiando ainda mais o dólar.

Enquanto outros bancos centrais, como o Banco Central Europeu (BCE), se preparam para cortes substanciais nas taxas—potencialmente tão altos quanto um ponto percentual completo no próximo ano—os EUA estão mantendo sua posição.

Efeitos nas Commodities e Cripto

A ascensão do dólar está afetando outros mercados também. O ouro, tipicamente visto como um ativo de "porto seguro", caiu 0,84% para $2.612,20 por onça. No entanto, está a caminho de um ganho anual de 27%, o melhor desde 2011. As razões incluem incerteza geopolítica e ansiedades inflacionárias.

O petróleo também não está imune. Os futuros do petróleo Brent subiram 1% para $73,99 o barril, mas o mercado está nervosamente aguardando notícias da China. O maior importador de petróleo cru do mundo deve anunciar novas medidas de estímulo econômico que podem agitar as águas.

E, claro, não podemos ignorar o Bitcoin. Em 27 de dezembro, o rei das criptos está a $93.752,64. Embora esteja ligeiramente abaixo de sua alta diária de $97.554, ainda está em uma corrida épica. A capitalização de mercado está em $1,86 trilhões, com $48,49 bilhões em volume de negociação nas últimas 24 horas.

Os traders estão se preparando para o que pode ser um caos, já que $14,5 bilhões em opções de Bitcoin estão prestes a expirar hoje. As opções de compra estão superando significativamente as de venda, indicando um sentimento de alta. Se o Bitcoin fechar acima de $105.000, isso pode solidificar um sério impulso rumo a 2025.

Implicações para o Mercado de Cripto

Comércio de Cripto nos EUA

O crescente dólar americano terá um impacto profundo no comércio de cripto nos EUA. Um dólar mais forte geralmente significa preços mais baixos de criptomoedas em USD. Isso cria um mercado desafiador para aqueles que buscam trocar cripto por USD. Mas, também abre portas para traders que podem lidar com a volatilidade.

Exchanges de Moeda Digital

As exchanges de moeda digital nos EUA são jogadores vitais neste ambiente. Elas fornecem plataformas para comprar e vender moeda digital, atendendo tanto novos quanto experientes traders. As melhores exchanges de moeda digital oferecem alta segurança, baixas taxas e várias pares de negociação.

Preço de Comprar Criptomoeda

Pequenas empresas e traders individuais na América Latina podem achar que o dólar mais forte torna mais caro comprar criptomoedas precificadas em USD. Isso pode limitar seu acesso ao mercado cripto. No entanto, o interesse em stablecoins atreladas ao dólar está crescendo, pois oferecem uma reserva de valor estável em tempos incertos.

Papel das Políticas e Indicadores Econômicos dos EUA

Criptomoeda nos EUA

As políticas e indicadores econômicos dos EUA são cruciais para moldar a paisagem da criptomoeda. Decisões do Federal Reserve sobre taxas de juros, rendimentos do Tesouro e ações regulatórias são fatores chave. Uma estrutura regulatória favorável pode atrair mais empresas e investidores para as exchanges de moeda digital.

O Melhor Mercado de Cripto

Encontrar a melhor exchange de moeda digital requer avaliar segurança, taxas, experiência do usuário e a gama de criptomoedas oferecidas. Exchanges que apresentam baixas taxas e liquidez serão mais atraentes para traders que buscam maximizar lucros.

Resumo

A ascensão do dólar está alterando os mercados globais, afetando tudo, desde moedas tradicionais até commodities e ativos digitais. Para os mercados de cripto, significa navegar em um ambiente desafiador influenciado pelas políticas econômicas dos EUA, condições financeiras globais e sentimento de mercado. Compreender o impacto do dólar nas moedas digitais e no comércio de cripto nos EUA é crucial para investidores e traders.